Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций. Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Качество активов банка определяется целесообразной структурой его активов, диверсификации активных операций, объемом рисковых активов, объемом критических и неполноценных активов и признаками изменчивости активов.

Существуют разные подходы к определению структуры банковских активов.

Многие экономисты, в частности Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гил и Р. Смит, активы коммерческих банков разделяют на 4 основные категории: 22 Рид Э., Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. Коммерческие банки / Под ред. В.М.Усоскина.- М.: Космополис, 1991.-С.99

• 1. Кассовая наличность и приравненные к ней средства.
• 2. Инвестиции в ценные бумаги.
• 3. Ссуды.
• 4. Здания и сооружения.

Первая составляющая банковских активов - «Наличные деньги и приравненные к ним средства». Органы контроля и регулирования требуют от банков держать часть средств в наличной форме или в форме вкладов до востребования на счетах в других банках. Кроме того, кассовая наличность необходима для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения запроса на ссуды и покрытия различных операционных расходов, включая заработную плату персонала, оплату различных материалов и услуг. Статья «Наличные деньги и приравненные к ним средства» объемлет средства на счетах в Центральном банке и в других коммерческих банках, банкноты и монеты, а также платежные документы в процесс инкассирования.

Важным резервом являются, конечно, наличные деньги в сейфах банка. Но руководство банка, естественно стремится сократить их величину до минимума, определяемого соображениями безопасности. К тому же в России издержки по охране и страхованию кассовой наличности весьма значительны, доходов наличные деньги не приносят. Средства на счетах в банках-корреспондентах также практически не приносят доход. Поэтому статья «Наличные деньги и приравненные к ним средства» наиболее для банка ликвидна, но наименее прибыльна.

Что касается статьи «Ценные бумаги», нужно контрастировать, что на сегодня большая часть всех инвестиций в ценных бумагах приходится на государственные ценные бумаги. Инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги обычно приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки. Долгосрочные ценные бумаги обычно приносят высокий доход в течение длительного периода. Для увеличения доходов банка обычно инвестируют средства в облигации государственных учреждений и - в ограниченных масштабах - в первоклассные облигации корпораций.

Основным видом деятельности коммерческих банков с точки зрения получения доходов, является предоставление ссуд. Помещая средства в различного рода кредитные операции, руководство банка полагает первоочередной задачей получение высокого дохода при одновременном удовлетворении потребностей клиентов в кредите. Степень, ликвидности конкретной кредитной сделки не имеет первостепенного значения.

Простейшим с точки зрения применения является метод, названный методом общего фонда средств. Многие банки широко используют данный метод, особенно в периоды избытка денежных ресурсов. Внедрение второго метода - распределения активов или конверсии средств - связано со стремлением преодолеть некоторые недостатки первого. Использование третьего подхода обусловлено необходимостью применения современных научных методов маркетингового управления и анализа, как правило, с применением ЭВМ.

Какой бы отдельный метод или комбинация методов ни принимались банком в качестве модели размещения средств в различные активы, главным остается сохранение рационального соотношения риска и прибыльности между отдельными категориями активных операций и между отдельными видами кредитов и инвестиций внутри каждой категории. Полезным средством в достижении цели получения максимальной прибыли является тщательное сопоставление предельных издержек Привлечения средств с предельно возможными доходами от активных операций.

Остановимся подробнее на методе общего фонда средств. Средства, за размещение которых отвечает коммерческий банк, поступают из различных источников, включая вклады до востребования, сберегательные, срочные вклады, а также собственный Капитал банка. В основе данного метода лежит идея объединения всех ресурсов. Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считаются наиболее подходящими. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей. Указанный метод требует от банка равного соблюдения принципов ликвидности и прибыльности. Поэтому средства помещаются в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют данным принципам. Размещение средств осуществляется в соответствии с определенными приоритетами, назначение которых - помочь работникам оперативных отделов банка решить проблему сочетания ликвидности и прибыльности. Эти приоритеты показывают, какая часть каждого рубля из имеющихся у банка средств должна быть помещена в резервы первой или второй очереди, использована для ссуд и покупки ценных бумаг, чтобы это принесло предполагаемый доход. Вопросы инвестирования средств в земельные участки, здания и прочую недвижимость рассматриваются отдельно.

Задачей номер один при определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичного резерва. Эта категория активов носит функциональный характер, она не фигурирует в балансовых отчетах коммерческих банков. Тем не менее, ей придается большое значение. В первичные резервы включают те активы, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения заявок на кредиты. Это - главный источник ликвидности коммерческого банка, В большинстве случаев в роли первичных резервов фигурируют активы, включаемые в статью "Наличность и задолженность других банков", куда входят средства на счетах в Центральном банке, на корреспондентских счетах в других коммерческих банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также другие платежные документы в процессе инкассирования. Необходимо отметить, что резервы первой очереди включают как обязательные резервы, служащие обеспечением обязательств по вкладам, так и остатки наличных денег, достаточные, по мнению руководства банка, для повседневных расчетов. На практике величину средств, включаемых в первичные резервы, определяют обычно на основе среднего для всех примерно одинаковых банков отношения наличных активов к сумме вкладов, или к сумме всех активов. Для нормально функционирующего коммерческого банка можно считать, что примерно 15% поступивших средств следует отложить в виде кассовой наличности, чтобы решить проблему резервов первой очереди.

Задачей номер два при размещении средств будет создание "некассовых" ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход. "Эти вторичные резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства. Основное назначение резервов второй очереди - служить источником пополнения первичных резервов. Оба вида резервов - скорее экономическая категория, нежели бухгалтерская. Она также не фигурирует в банковском балансе. В резерв второй очереди входят активы, которые обычно составляют портфель ценных бумаг, и в некоторых случаях - средства на ссудных счетах.

Объем вторичных резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Банку, у которого сумма Вкладов и спрос на кредит сильно колеблется, требуется увеличенный резерв второй очереди, в сравнении с банком со стабильным объемом вкладов и кредитов. Как и в рамках резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств. Отправной точкой может служить общий показатель для всех банков страны, хотя он не всегда отвечает потребностям отдельного банка. В качестве примерного индикатора ликвидности банковской системы в целом иногда используется коэффициент, показывающий отношение суммы наличных денег и правительственных ценных бумаг в общей сумме вкладов во всех коммерческих банках. Руководство конкретного банка может взять для определения доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости ценных бумаг государства.

Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств -формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он имеет возможность предоставлять ссуды своим клиентам. Это основной вид банковской деятельности, приносящий доход. Ссуды - самая важная часть банковских активов, а доходы по ссудам - наиболее крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности. Наконец, в последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения законных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительна долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций - приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.)

В зарубежной практике принято в статью "Наличные деньги и приравненные к ним средства" включать средства на счетах в федеральных резервных банках и других коммерческих банках, банкноты и монеты, а также платежные документы в процессе инкассирования. Все эти средства необходимы для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения спроса на ссуды и покрытия различных операционных расходов.

Что касается инвестиций в ценные бумаги, то коммерческие банки покупают эти ценные бумаги для поддержания ликвидности, для увеличения доходов, а также для использования их в качестве обеспечения обязательств по вкладам перед различными органами власти.

В развитых странах подавляющая часть всех инвестиций приходится на государственные ценные бумаги. С целью обеспечения ликвидности банки помещают сравнительно небольшие суммы и в другие ценные бумаги: банковские акцепты, обращающиеся на рынке коммерческие бумаги, брокерские ссуды и сертификаты товарно-кредитных корпораций, облигации правительственных учреждений, первоклассные облигации корпораций.

Что касается статьи "Здания и оборудование", то здесь глобальных проблем по управлению этими активами, как правило, не возникает, так как вопросами вложения средств в здания и оборудование не приходится заниматься ежедневно.

В работе российских экономистов также встречается группировка активов по степени ликвидности, так например, у Белоглазовой Г.Г. эта группировка выглядит следующим образом: 11 Белоглазова Г.Н. Коммерческие банки в условиях формирования рынка. - Л.: ЛФЭИ, 1991 .- С. 109-124

• 1. Ликвидные активы- остатки средств в кассе, денежные средства в пути, прочие денежные средства, остатки средств на счетах хозрасчетных и нехозрасчетных предприятий и организаций банка, остатки средств на счетах у иностранных банков, на корреспондентских счетах в ЦБР, а также приобретенные банком облигации государственных займов и выданные кредиты и другие виды платежей в пользу банка со сроком погашения до одного месяца.
• 2. Ссуды. 22 Там же.- С. 109-124 Ими обеспечивается получение основной части доходов банка. У наших коммерческих банков ссуды - преобладающая форма активов. Наиболее ликвидные ссуды это ссуды, предоставляемые другим банком (особенно ссуды до востребования), а также краткосрочные ссуды предприятиям и организациям. Причем ликвидность последних возрастает в связи с тем, что принятые в их обеспечение ценности могут быть перезаложены коммерческим банком в центральном банке для получения от него краткосрочных кредитов. Ликвидность долгосрочных ссуд с учетом существующих условий их предоставления чрезвычайно низка. Сложившаяся у нас практика такова, что долгосрочные ссуды предоставляются в основном без всякого обеспечения. Это резко снижает их ликвидность и повышает риски коммерческих банков от их невозврата.
• 3. Инвестиции в паи и ценные бумаги предприятий, организаций, кооперативов других банков. Для отечественных коммерческих банков эти активы наименее ликвидны по сравнению со ссудами, так как при отсутствии развитого вторичного рынка ценных бумаг реализация акций и облигаций предприятий весьма затруднительна.1
• 4. Основные фонды банка. Вложения средств в эти активы имеют относительно низкий удельный вес в активах коммерческих банков и не связаны непосредственно с получением прибыли. Но именно эти активы создают коммерческим банкам материальную основу для получения прибыли.

Лаврушин О.И. все активы банка разбивает группы по степени ликвидности в зависимости от срока погашения, так как для обеспечения ежедневной способности банка отвечать по своим обязательствам структура активов коммерческого банка должна соответствовать качественным требованиям ликвидности. Активы банка делятся на 11 Банковское дело / Под ред. О.И. Лаврушина.- М.: Финансы и статистика, 1998 .- С. 95-96: высоколиквидные активы (т.е. активы, которые обеспечивают мгновенную ликвидность); ликвидные активы, и активы долгосрочной ликвидности.

К активам мгновенной ликвидности (высоколиквидным) относятся: наличность и приравненные к ним средства, средства на счетах в Центральном банке, Государственные долговые обязательства и др. Эти средства относятся к ликвидным, так как подлежат в случае необходимости изъятию из оборота банка.

В состав ликвидных активов входят, кроме перечисленных высоколиквидных активов, все кредиты, выданные кредитной организацией в рублях и иностранной валюте, со сроком погашения в течение ближайших 30 дней, а также другие платежи в пользу кредитной организации, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней.

К активам долгосрочной ликвидности относятся все кредиты, выданные кредитной организацией, в рублях и иностранной валюте с оставшимся сроком погашения свыше года, а так же 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия выше года, кредиты просроченные за минусом ссуд, гарантированных Правительством, под залог ценных бумаг, под залог драг. металлов.

Устанавливая рациональную структуру активов банк должен выполнять требования к ликвидности, а следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов, и выполнять нормативы мгновенной, текущей степени долгосрочной ликвидности.

Норматив мгновенной ликвидности рассчитывается как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств по счетам до востребования.

Норматив текущей ликвидности представляет собой отношение суммы ликвидных активов кредитной организации к сумме ее обязательств по счетам до востребования и на срок до 30 дней.

Норматив долгосрочной ликвидности определяется как отношение выданных банком кредитов сроком погашения свыше года к капиталу кредитной организации и обязательствам свыше года. Выше названные нормативы применяются в процессе управления активами.

Так же активы банков можно сгруппировать от степени риска.

По степени риска делятся на пять групп: 22 Банковское дело / Под ред. О.И. Лаврушина.- М.: Инфра-М, 1995 .- С. 38-40

К первой группе относятся активы, имеющие нулевую степень риска: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах в ЦБ, государственные ценные бумаги.

Ко второй группе относятся активы с 10% степенью риска. В нее входят остатки на корреспондентских счетах в иностранных банках.

Для третьей группы активов вероятность возникновения рисков составляет 20%. Они охватывают инвестиции банков в ценные бумаги местных органов власти.

Четвертая группа включает активы с 50% риском. В эту группу включены: остатки средств на корреспондентских счета российских коммерческих банков, гарантии и поручительства, выданные банком.

Для пятой группы риск составляет 100%. К ней относятся краткосрочные, долгосрочные и просроченные ссуды, все остальные инвестиции банка.

С точки зрения доходности выделяют две группы активов: 11 Банковское дело / Под ред. О.И. Лаврушина.- М.: Инфра-М, 1995.- С. 38-40

• а) приносящие;
• б) не приносящие доход.

К активам, приносящим банку доход, относятся: ссуды, значительная доля инвестиционных операций, часть депозитных операций и прочие операции.

К активам, не приносящим доход, относятся: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах ЦБ, инвестиции в основные фонды банка. Чем выше доля активов, приносящих банку доход, в общей сумме активов, тем эффективнее они размещены.

Таким образом, можно заметить, что группируются банковские активы по нескольким критериям и разными авторами по-разному

По уровню риска все активы подразделяются на пять групп. Каждой группе присваивается соответствующий коэффициент риска, которой показывает, насколько надежно вложение средств банка в те или иные активы в процентах. Так, первую группу активов составляют безрисковые активы (0), к ним относятся средства на корреспондентском счете и средства на резервном счете банка в ЦБ РФ. Активам банка в виде остатка средств в кассе присвоен коэффициент риска 2%, что не исключает небольшую степень риска этой операции. Ко второй группе относятся низкорисковые активы с минимальным коэффициентом риска - 10%. Это ссуды, гарантированные правительством России, ссуды под залог драгоценных металлов в слитках, ссуды под залог государственных ценных бумаг. Совершая активные операции, банк должен располагать полной и свежей информацией о положении дел на денежном рынке для принятия мер по снижению банковских рисков. Максимальный риск (100%) имеют активные операции банков, отнесенные к пятой группе активов. Это вексельные кредиты, краткосрочные и долгосрочные ссуды клиентам, дебиторы по хозяйственным операциям и капитальным вложениям банка, а также собственные здания банка.

Кредитная организация представляет собой финансовый институт, который перераспределяет денежные потоки. Главным экономическим законом, на котором держится вся экономика, считается закон денежного обращения. Оборот денежных средств совершается под воздействием финансовых институтов, в первую очередь кредитных организаций, формирующих базу для денежного обращения и взаимосвязанных со всеми секторами и отраслями экономики .

Кредитные организации гарантируют финансирование всех сфер предпринимательства, производственной и непроизводственной сфер, сферы управления и пополняют бюджеты различных уровней необходимыми денежными средствами.

Также говоря о том, что кредитная организация, размещает и использует свои ресурсы в определенных направлениях, для получения дохода, упоминается определение активов кредитной организации.

От качества активов кредитной организации зависит достаточность денежных средств и степень принимаемых кредитных рисков. Кроме того, качество и состав активов в большей степени устанавливают платёжеспособность и ликвидность банка, а значит его надёжность. В случае если банк считается надёжным, то в него станут обращаться заёмщики, банку станут доверять. Следовательно, чем больше у банка будет заёмщиков, тем будет выгоднее для него. Рост объема деловых переговоров свидетельствует о росте прибыли банка. От точной и квалифицированной работы банков зависит экономическое состояние всей страны. Главной целью банков является формирование рациональной структуры активов, зависящие от качества активов. Правильно выполненный анализ качества активов дает возможность обнаружить главные тенденции в существовании банка и найти операции, с помощью которых увеличилась либо снизилась рентабельность (убыточность); дать оценку изменению собственного капитала и иммобилизованных активов; отследить рост (сокращение) привлечённых средств; выявить потребность в изменении (сохранении) организации работы банка.

Активы коммерческого банка представляют собой статьи бухгалтерского баланса, которые отражают применение, а кроме того распределение ресурсов коммерческого банка.

Как правило, активы банка формируются в конечном итоге активных операций - это операции по распределению собственного капитала, а также привлеченных денежных средств, с целью извлечения прибыли, обеспечивания работы банка и поддержания ликвидности .

Наибольшую долю своих доходов банк получает за счет активных операций.

В классификации структуры активов по ведущим видам деятельности банка, можно отметить следующее:

1. Первое место в банковских операциях занимают кредитные операции;
2. На втором месте находится инвестирование в ценные бумаги;
3. На третьем - кассовые активы;
4. Удельный вес прочих активов обусловлен отличительными признаками учета, тем самым он может охватывать большой круг операций, начиная от инвестиций в основные фонды, вплоть до разных расчетных банковских операций.

Процесс управления активами формируется напрямую из сбалансированного управления денежными средствами отталкиваясь от трех ключевых показателей:

1. доходности;
2. уровня риска;
3. ликвидности.

В банковской практике существует три главных способа управления активами:

Способ общего фонда средств

Абсолютно все имеющиеся ресурсы соединяются в ОФС (общие фонды средств), затем распределяются в различные группы активов в зависимости от поставленных целей кредитной организации, а также принципов ликвидности. Минус этого способа заключается в том, что он не рассматривает сроки и источники поступления денег, отсюда эффективная работа банка целиком и полностью зависит от квалификации начальства. Данный метод применяют как правило мелкие банки при устойчивой рыночной ситуации.

Способ конверсии средств либо распределения активов

Ликвидирует минусы первого способа. Источники денежных средств в зависимости от указанных сроков поступают в те или иные подразделения банка, затем данные подразделения сами распределяют эти источники в соответствующие активы. Плюсы данного способа: формирование доходов с учетом укрепления ликвидности, способна применяться различным банком в любых рыночных ситуациях.

Минусы первых двух способов заключаются в том, что они акцентируют внимание на ликвидность, а также допустимость изъятия вкладов, оставляя на втором плане заявки на кредит.

Способ научного управления

Управление активами благодаря научным способам и анализа операций предполагает применение наиболее сложных моделей и новейшего математического аппарата для исследования корреляции между разными статьями банковского баланса. Данный метод способен оказать немалую помощь руководству коммерческого банка для принятия тех или иных решений.

В соответствии с итогами исследования, проделанного специалистами РИА Рейтинг, с января по апрель 2017 г. 237 кредитных организаций из 579 показали увеличение активов. В процентном взаимоотношении позитивную динамику активов показали только 40,9% банков, несмотря на это, месяцем прежде (согласно результатам 1-го квартала) таких было больше на 1,6%. В общем динамика активов на начало 2017 года до сих пор смотрится отрицательной, однако результат немного лучше, нежели в 2016 г., тогда только у 39% банков прослеживалось увеличение активов. Учитывая это можно выделить, то что 2-ой месяц подряд прослеживается увеличение доли банков с позитивной динамикой активов. Согласно суждению специалистов РИА Рейтинг, понижение процентных ставок в экономике следом за уменьшением ключевой ставки и начала увеличения вложений должны благоприятно отразиться в динамике банковских активов. Согласно оценкам специалистов РИА Рейтинг, за 2017 год больше 65% банков сумеют продемонстрировать увеличение активов .

Основные цели и задачи управления активами и пассивами банка

Главным критерием оценки эффективности выбранного кредитной организацией способа управления активами и пассивами является уровень доходности по активным операциям и размеры расходов по пассивным.

Значимыми факторами выступают также ликвидность банка, уровень принятых на себя рисков и другие параметры, характеризующие надёжность и эффективность деятельности кредитной организации.

Управление активами и пассивами постоянно соотноситься с интересами и общими требованиями при потреблении клиентами банковских услуг, а именно: повышением доходности; обеспечением сохранности; гарантированием возвратности.

Эти общие требования относятся к базовым, классическим. Они реализуются через ряд других условий и требований, таких как: ликвидность; соответствие сроков выполнения обязательств по пассивным продуктам периодам оборотов активов клиентов; адекватность банковской политики по всем направлениям; соблюдение интересов организационного характера; возможность конверсии типа активных и пассивных продуктов и услуг в зависимости от потребностей клиентов и др.

Управление активами банка: сущность, значение

Управление активами кредитных организаций заключается в формировании такого порядка размещения собственных и привлечённых средств, чтобы постоянно поддерживалось объективно необходимое равновесие между стремлением к получению максимального дохода и минимизации рисков.

Среди основных принципов управления активами выделяют следующие:

1. структура активов должна быть выстроена таким образом, чтобы обеспечить необходимый уровень ликвидности и доходности;
2. активные операции диверсифицируются;
3. выстраивается система контроля рисков и создания резервов;
4. должна поддерживаться доходность активов и другие принципы.

В мировой практике сложилось несколько подходов к управлению банковскими активами.

Среди них выделяют следующие методы: фондового пула, конверсии фондов, аналитический метод управления активами.

Метод общего фонда средств (фондового пула) заключается в распределении совокупной суммы банковских ресурсов между различными видами активов независимо от источника образования ресурсов. Для осуществления конкретной активной операции в соответствии с данной моделью не имеет значения, из какого именно источника взяты средства. Наглядно принцип действия данного метода представлен на рисунке 1.

Замечание 1

Главным преимуществом метода фондового пула является свобода при выборе направления вложений средств и конкретных видов проводимых банком активных операций. В тоже время определение структуры размещенных средств может быть излишне субъективным и привести к возникновению дополнительных рисков. Помимо этого, не учитываются различия по срокам привлечения и размещения средств.

Метод распределения активов (конверсии фондов) основан на установлении зависимости между источниками и направлениями их использования. Пассивы и активы сопоставляются по срокам и суммам, для чего производится их группировка таким образом, чтобы средства из определённой группы ресурсов размещались в определённые группы активов с учётом доходности вложений и поддержания ликвидности кредитной организации. Схема реализации данного метода представлена на рисунке 2.

Рисунок 2. Метод распределения активов. Автор24 - интернет-биржа студенческих работ

Метод конверсии средств позволяет выстроить срочную структуру активов в соответствии со сроками привлечения ресурсов. Доля вложений, не приносящих доход, сводится к минимуму, вкладываются дополнительные средства в ссуды и инвестиции, что ведёт к увеличению доходов кредитной организации.

Тем не менее, положенный в основу метода принцип скорости обращения ресурсов не всегда означает, что общая сумма пассивов этой группы подвержена сильным колебаниям.

Аналитический (комбинированный) метод управления активами выступает в виде сочетания метода фондового пула и распределения активов. Основой метода является использование современных экономико-математических моделей для анализа показателей деятельности кредитной организации.

Замечание 2

Аналитический метод ориентирован на получение максимальной прибыли при выполнении нормативов ликвидности и соблюдении диверсификации рисков.

При этом соблюдаются следующие правила: краткосрочные пассивы направляются в краткосрочные активы (долгосрочные пассивы – в долгосрочные активы); размеры краткосрочных и среднесрочных средств по активной части баланса не должна превышать сумму соответствующих по срокам обязательств; величины долгосрочных средств по активу могут быть выше сумм долгосрочных обязательств кредитной организации и размера собственного капитала, при сроках размещения не превышающих сроки привлечения.

Существует также ряд методов управления активами через ликвидность.

Порядок управления пассивами банка

Основными задачами при управлении пассивами являются:

1. Недопущение привлечения ресурсов, которые не приносят доходы;
2. Изыскание и предпочтительное привлечение ресурсов, в достаточном количестве для осуществления активных операций;
3. Находить «дешевые» ресурсы по их качественным основам, удовлетворяющим по условиям привлечения и изъятия;
4. При привлечении ресурсов должен соблюдаться принцип информационного и страхового обеспечения и другие, влияющие на количество и качество пассивов.

Процесс управления пассивами должен учитывать:

• размеры, величину привлекаемых ресурсов;
• срок привлечения;
• типы вкладчиков, отрасль, территорию;
• режимы и порядок возврата;
• величину и правила начисления процентов;
• виды процентов, возможность и причину их изменения;
• разнообразные комплексы сопровождающих и дополнительных услуг;
• режимы и оговариваемые требования защиты от досрочного изъятия средств и т.д.

Формирование этих качественных характеристик базируется на принципах диверсификации.

Таким образом, управление активами пассивами осуществляется по двум главным направлениям: управлению качеством конкретных банковских продуктов; управлению всем портфелем банковских продуктов и услуг.

Однако, эти направления должны учитывать все необходимые для клиентов характеристики и нашли отражение в договорах. Все операции могли быть в соответствии с условиями, защищёнными, и при необходимости можно было бы вносить коррективы.

Общая методология управления активами банка.

Управление активами как самостоятельное направление финансового менеджмента включает в себя управление их общей структурой, доходностью и ликвидностью.

Управление структурой активов

Под структурой активов банка понимается плановое или фактическое соотношение их базовых элементов, т.е. денежных средств, размещенных в режиме конкретных финансовых операций или как определенные формы финансовых резервов.

Типовая структура активов банка, в соответствие с действующей инструкцией № 1 ЦБ РФ, включает в себя следующие элементы ранжированные в зависимости от степени риска вложений и их возможного обесценения на несколько групп.

1-я группа:

Средства на корреспондентском и депозитном счетах в Банке России;

Обязательные резервы, перечисленные в Банк России;

Средства банков, депонированные для расчетов чеками;

Вложения в государственные долговые обязательства и облигации внутреннего и внешних валютных займов, не обремененные обязательствами;

Касса и приравненные к ней средства, драгоценные металлы в хранилищах и в пути;

Счета расчетных центров ОРЦБ в учреждениях Банка России;

Средства на накопительных счетах при выпуске акций;

Счета кредитных организаций по кассовому обслуживанию филиалов.

2-я группа:

Ссуды, гарантированные Правительством РФ;

Ссуды под залог государственных ценных бумаг РФ;

Ссуды под залог драгоценных металлов в слитках;

Средства в расчетных центрах ОРЦБ;

Средства участников расчетных центров ОРЦБ, депонируемые для завершения расчетов по операциям ОРЦБ.

3-я группа:

Вложения в долговые обязательства субъектов РФ и местных органов власти;

Средства на расчетных счетах в банках-нерезидентах стран –членов Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) в свободно конвертируемой валюте;

Кредиты, предоставленные банкам-нерезидентам стран – членов ОЭСР;

Ссуды под залог ценных бумаг субъектов РФ и местных органов власти;

Ссуды клиентам, предоставленные банками со 100%-ным участием иностранных инвестиций, под гарантии, полученные от материнских банков стран – членов ОЭСР;

Средства на корреспондентских и депозитных счетах в драгоценных металлах в банках стран – членов ОЭСР.

4-я группа:

Средства на счетах в банках-резидентах РФ;

Средства на счетах в банках-нерезидентах стран – не членов ОЭСР, исключая страны ближнего зарубежья;

Ценные бумаги для перепродажи;

Средства на корреспондентских и депозитных счетах в драгоценных металлах у банков-резидентов РФ и у банков-нерезидентов стран – не членов ОЭСР.

5-я группа:

Все прочие активы банка.

Каждый из них выступает в качестве объекта управления и, соответственно, предмета функциональной специализации конкретных структурных подразделений кредитной организации. Общая методология и прикладные задачи управления этими операциями рассматриваются в рамках курса «Банковское дело», некоторые из них дополнительно изучаются и более специальными дисциплинами («Операции банка с ценными бумагами», «Валютное кредитование» и т.п.).

Стратегической целью управления структурой активов является обеспечение такого соотношения между их элементами, которое признается специалистами банка оптимальным с позиции ожидаемой доходности и ликвидности. Естественно, что практически невозможно четко определить подобное соотношение, в равной степени оптимальное для любой кредитной организации. На выбор банка будет оказывать прямое влияние ряд внешних и внутренних факторов, к наиболее значимым из которых относятся:

Текущие резервные требования со стороны ЦБ РФ;

Общая конъюнктура национального финансового рынка в целом и его сегментов, на которых работает конкретный банк;

Стратегия развития хозяйственного портфеля и риск-менеджмента, избранная высшим руководством банка;

Возможности банка по привлечению элитных клиентов;

Финансовая мощность банка, определяющая его возможности по формированию первичных и вторичных резервов;

Возможности банка по прямому страхованию, а также хеджированию активных операций;

Факторы чисто управленческого характера (используемые технологии, квалификация персонала, информационное обеспечение и т.п.).

Управление доходностью активов

Доходность активов банка определяет конечные финансовые результаты его хозяйственной деятельности. Основными обеспечивающими ее факторами выступают:

Продуктивность конкретных активных операций;

Соотношение работающих и неработающих активов;

Удельный вес наступивших финансовых рисков.

Каждый из этих факторов, в свою очередь, зависит от многих условий, которые будут выступать самостоятельными объектами изучения в рамках настоящего и других курсов. В данном подразделе рассматриваются, прежде всего, две управленческие задачи - повышение удельного веса работающих активов и принципиальные подходы к планированию их общей доходности.

Повышение удельного веса работающих активов является общей целью любой кредитной организации. К числу работающих активов относят любые вложения банка, обеспечивающие ему прибыль. Таким образом, из их числа автоматически исключаются следующие элементы:

Резервы на спецсчетах ЦБ РФ;

Кассовая наличность;

Средства на корсчетах, по которым банки-держатели не начисляют даже минимального процента;

«безнадежные», но еще не списанные в убыток ссуды;

Вложения в ценные бумаги, не приносящие дохода, но и не подлежащие списанию в убыток банка.

Очевидно, что любой банк объективно заинтересован в постоянном сокращении соответствующих статей своего баланса. Однако при решении этой задачи он сталкивается с действием следующих объективных ограничений. Часть неработающих активов не подлежит какому-либо сокращению по причинам, не зависящим от кредитной организации (например, резервные требования, а также ограничения, вытекающие из действующих экономических нормативов по инструкции № 1 ЦБ РФ). Сохранение других элементов необходимо банку по причинам чисто коммерческого характера – необходимость поддержания корреспондентских отношений с другими кредитными организациями, отраслевая специфика (например, для банков, обслуживающих торговлю и сферу услуг, объективно необходимы значительные кассовые резервы). На величину неработающих активов оказывает прямое воздействие и текущая конъюнктура рынка. Например, сокращение спроса на кредитные ресурсы провоцирует быстрое увеличение кассовой наличности банка. Таким образом, прикладными задачами управления при решении этой проблемы выступают:

Всемерное использование имеющихся у банка возможностей по сокращению обязательных резервов (например, при разрешении ЦБ использовать их часть при операциях по размещению некоторых видов федеральных ценных бумаг);

Оперативное управление высвобождающимися в процессе оборота финансовыми ресурсами банка, предотвращающее сверхнормативное увеличение кассовой наличности (например, путем вложений не востребованных потенциальными клиентами ссуд в краткосрочные ценные бумаги);

Уменьшение удельного веса операций, потенциально способных увеличить неработающие активы (например, безнадежные ссуды) путем эффективного риск-менеджмента.

Прочие элементы активов приносят банку доход различной величины и по этому признаку дифференцированы на три группы:

Высокодоходные активы, к числу которых традиционно относятся краткосрочные ссуды, вложения в большинство корпоративных (в отечественных условиях в период 1994–1998 гг. и некоторые виды краткосрочных государственных) ценных бумаг;

Активы со средней доходностью, включающие в себя большинство видов среднесрочных и долгосрочных ссуд, первоклассные корпоративные ценные бумаги, некоторые виды вложений в недвижимость, срочные депозиты и т.п.;

Низкодоходные активы, к которым относятся некоторые виды долгосрочных (преимущественно инвестиционных) ссуд, вложения в государственные ценные бумаги, собственные капитальные вложения.

С учетом того, что уровень доходности активов прямо пропорционален ожидаемой степени риска по соответствующим операциям, приоритетная ориентация на ту или иную их группу вытекает из соответствующей стратегии банка. Чаще всего банк использует один из следующих альтернативных подходов к планированию их общей доходности:

Приоритетная ориентация на наиболее высокодоходные операции;

Ориентация на диверсификацию ссудного и фондового портфелей;

Приоритетная ориентация на операции с ограниченным, но высоконадежным и стабильным доходом.

Первый подход оправдан лишь для банков, находящихся на стадии становления, или как временная мера, используемая в критической для них ситуации (необходимость срочного возмещения понесенных потерь для сохранения позиций на рынке). Предварительными условиями его реализации выступают:

Эффективное финансовое планирование, базирующееся, прежде всего, на возможности доступа к соответствующей коммерческой информации, в том числе и полученной из неформальных источников;

Высокий профессионализм и степень ответственности персонала;

Наличие формализованных технологий проведения соответствующих операций.

Второй подход предполагает ориентацию на рациональное, с позиции текущей конъюнктуры, сочетание высокодоходных и иных операций с тем, чтобы в итоге обеспечивался средний для данного сегмента рынка уровень доходности активов. Это наиболее целесообразный подход, используемый большинством зарубежных банков. В отечественных условиях он приобретает актуальность лишь по мере выхода кредитных организаций из стадии первичного становления.

Наконец, третий подход в силу своей неконкурентоспособности мало приемлем для большинства современных кредитных организаций.

Он может использоваться так называемыми «карманными» и мелкими специализированными банками с ограниченной, но очень стабильной клиентурой.

Повышение же доходности активов за счет роста продуктивности конкретных финансовых операций в условиях высоко конкурентных рынков, прежде всего, определяется уровнем пооперационных затрат, что будет рассмотрено в следующем подразделе.

Управление ликвидностью активов.

Ликвидность активов банка прямо определяет его общую ликвидность. Как прикладная управленческая задача она определяет возможность своевременного и безубыточного для кредитной организации превращения конкретных элементов его активов в «живые» денежные средства, пригодные для реализации финансовых обязательств перед клиентами и иными партнерами по ее хозяйственной деятельности. Исходя из этой задачи активы банка могут быть дифференцированы на несколько базовых категорий:

Активы с абсолютной ликвидностью, включающие в себя кассовую наличность и золото-валютные резервы;

Высоколиквидные активы, включающие в себя средства на корреспондентских и депозитных до востребования счетах, обязательные резервы, первоклассные корпоративные и большинство видов государственных ценных бумаг, краткосрочные ссуды, некоторые виды недвижимости;

Активы со средней степенью ликвидности, включающие в себя среднесрочные ссуды, большинство видов прямых и портфельных инвестиций, срочные депозиты;

Низко ликвидные активы, включающие в себя долгосрочные ссуды, вложения в некоторые виды ценных бумаг и недвижимости, другие инвестиции с отдаленными сроками возврата или невозможностью реализации в приемлемые для банка сроки;

Неликвидные активы, включающие в себя безнадежные ссуды, «мертвые» инвестиции и любые другие вложения, которые невозможно получить назад или реализовать на сторону без неприемлемых финансовых потерь.

В зарубежной практике используется иная классификация:

Первичные резервы (кассовая наличность, средства на корреспондентских счетах и резервы в ЦБ);

Вторичные резервы (высоколиквидные ценные бумаги);

Прочие инвестиции.

В зависимости от избранной конкретным банком стратегии риск-менеджмента и концептуального подхода к планированию общей доходности активов удельный вес каждой из указанных выше категорий может меняться в любую сторону. Универсальным требованием является лишь постоянное сокращение доли неликвидных активов, что прямо зависит от эффективности управления финансовыми рисками банка.

Особенности управления в современных отечественных условиях:

Общие диспропорции в структуре активов большинства отечественных банков, связанные с действием макроэкономических факторов, определенных условиями переходного периода и труднопрогнозируемой государственной финансовой политикой;

Приоритетная ориентация большинства кредитных организаций на высокодоходные активы в ущерб даже минимально приемлемому уровню их ликвидности;

Вытекающий из предыдущего пункта завышенный удельный вес высокорисковых активов и неизбежный в этих условиях объем последующих финансовых потерь;

Ограниченное использование современных методов управления активами на основе математического моделирования;

Недостаточная эффективность пооперационного управления.

Основы управления ссудным портфелем банка.

Ссудный портфель банка определяется как совокупность кредитных ресурсов, выданных им всем категориям заемщиков на расчетный момент времени. Кредитные операции являются традиционными для любых разновидностей банковских учреждений, что определяет высокий удельный вес (до 60–65%) данного портфеля в общей сумме активов, соответственно, и требования к эффективности управления им.

Управление ссудным портфелем банка - это процесс, направленный на практическую реализацию стратегической цели по рассматриваемому направлению финансового менеджмента – обеспечение рационального сочетания доходности и надежности портфеля.

Субъектами управления ссудным портфелем выступают специализированные линейные отделы банка, а по особо крупным кредитам – Кредитный комитет (при его отсутствии – Правление банка).

Структура ссудного портфеля может быть систематизирована по нескольким базовым признакам:

1. По степени ликвидности портфеля:

Высоколиквидная часть портфеля (краткосрочные и сверх-

краткосрочные ссуды);

Среднеликвидная часть портфеля (среднесрочные ссуды);

Низколиквидная часть портфеля (долгосрочные ссуды);

Неликвидная часть портфеля (сомнительные и безнадежные ссуды).

2. По степени доходности портфеля:

Высокодоходная часть портфеля (процентная ставка выше среднего на расчетный момент уровня);

Среднедоходная часть портфеля (процентная ставка равна среднему на расчетный момент уровню);

Низкодоходная часть портфеля (процентная ставка ниже среднего на расчетный момент уровня);

Убыточная часть портфеля (сомнительные и безнадежные ссуды).

3. По степени надежности портфеля:

Высоконадежная часть портфеля (ссуды элитным заемщикам, ссуды с высоколиквидным обеспечением и под гарантии федерального правительства);

Малонадежная часть портфеля (ссуды случайным клиентам без высоколиквидного обеспечения или гарантий);

Прочие ссуды.

Исходя из определенных в рамках кредитной политики критериев качества по каждому из классификационных признаков определяются планируемые диапазоны удельного веса той или иной части портфеля. В режиме оперативного управления структурой портфеля задействованные подразделения кредитной организации обязаны придерживаться этих диапазонов.

Методические требования к управлению ссудным портфелем:

1. Наличие у банка целостной долгосрочной кредитной политики, основными элементами которой выступают:

Определение степени приоритетности ссудного портфеля по отношению к другим элементам активов (т.е. планируемый диапазон отношения максимальной суммы выданных ссуд к общей сумме работающих активов);

Приоритетные для банка категории заемщиков;

Критерии качества структуры ссудного портфеля.

2. Наличие в организации формализованных технологий процесса кредитования по традиционным для банка видам ссуд. Под технологией кредитования понимается закрепленная во внутренних регламентах банка последовательность мероприятий, осуществляемых специализированными подразделениями и конкретными сотрудниками в рамках конкретного типа кредитной операции. Необходимыми элементами технологии выступают:

Непосредственные участники (инстанции и рабочие места, принимающие участие в описываемой операции);

Управленческие процедуры (мероприятия, осуществляемые в рамках операции);

Типовые сроки по операции в целом и каждой управленческой процедуре;

Ответственность участников за нарушение описываемой технологии.

При разработке типовых технологий учитываются общие требования методологии проведения соответствующих банковских операций, а также специфика работы конкретной кредитной организации – особые пожелания традиционных для нее заемщиков, квалификация персонала, возможности по сбору исходной информации и т.п.

Особенности управления ссудным портфелем в современных отечественных условиях:

Отсутствие в большинстве банков формализованных технологий кредитования;

Необходимость учета объективно сложившихся диспропорций в структуре ссудного портфеля;

Отсутствие эффективных методик оценки рыночной стоимости предлагаемого потенциальным заемщиком залога;

Худшие возможности по контролю за текущим финансовым и хозяйственным положением заемщика;

Экономическая нецелесообразность применения установленных законом санкций по отношению к большинству нарушивших свои обязательства заемщиков.

Основы управления фондовым портфелем банка.

Фондовый портфель - это совокупность вложений банка во все виды ценных бумаг на расчетный момент времени.

Управление фондовым портфелем банка - это процесс, направленный на практическую реализацию стратегической цели по рассматриваемому направлению финансового менеджмента – обеспечение рационального сочетания доходности и надежности портфеля.

Необходимым методическим требованием к управлению данным портфелем является наличие у банка фондовой политики, основными элементами которой выступают:

Определение степени приоритетности фондового портфеля по отношению к другим элементам активов (т.е. планируемый диапазон отношения максимальной суммы вложений в ценные бумаги к общей сумме работающих активов);

Вытекающие из ранее определенной процентной политики банка ограничения в части диапазона средней процентной ставки по портфелю в целом;

Соотношение игровой и инвестиционной частей портфеля;

Приоритетные для банка категории ценных бумаг как объектов вложений;

Критерии качества структуры фондового портфеля.

Структура фондового портфеля может быть систематизирована по нескольким базовым признакам:

1. По характеру вложений:

Инвестиционная часть портфеля (прогнозируемый доход как результат исполнения эмитентом своих обязательств – дивиденды, процентные выплаты, полное погашение обязательств);

Игровая часть портфеля (прогнозируемый доход от перепродажи ценных бумаг за счет изменения их курсовой стоимости).

2. По степени ликвидности портфеля:

Высоколиквидная часть портфеля (вложения в краткосрочные обязательства и приобретаемые для последующей перепродажи ценные бумаги);

Низколиквидная часть портфеля (вложения в долгосрочные обязательства);

Неликвидная часть портфеля (вложения в ценные бумаги с нулевой или близкой к ней рыночной стоимостью).

3. По степени доходности портфеля:

Высокодоходная часть портфеля (доходность ценных бумаг выше среднего на расчетный момент уровня);

Среднедоходная часть портфеля (доходность ценных бумаг равна среднему на расчетный момент уровню);

Низкодоходная часть портфеля (доходность ценных бумаг ниже среднего на расчетный момент уровня);

Убыточная часть портфеля (ценные бумаги, не приносящие дохода держателю).

4. По степени надежности портфеля:

Высоконадежная часть портфеля (государственные ценные бумаги федерального уровня, иные первоклассные ценные бумаги);

Малонадежная часть портфеля (вложения в ценные бумаги в режиме игровых операций, а также недостаточно надежных эмитентов);

Прочие ценные бумаги.

Исходя из определенных в рамках фондовой политики критериев качества по каждому из классификационных признаков определяются планируемые диапазоны удельного веса той или иной части портфеля. В режиме оперативного управления структурой портфеля задействованные подразделения кредитной организации обязаны придерживаться этих диапазонов.

Прикладные методы управления и специальные методики оценки качества фондового портфеля изучаются в рамках специальных курсов – «Инвестиционный бизнес» и «Управление портфельными инвестициями банка».

Особенности управления фондовым портфелем в современных отечественных условиях:

Приоритетная ориентация на фондовые операции с государственными краткосрочными ценными бумагами (до начала финансового кризиса в августе 1998 года);

Более высокий удельный вес фондовых операций игрового (спекулятивного) характера даже в универсальных банках;

Острый дефицит квалифицированных дилеров на отечественном рынке труда.

Управление другими элементами активов.

1. Основы управления вложениями банка в золото.

Цель – формирование собственного резерва в наиболее ликвидной и защищенной от финансовых рисков форме.

Прикладные задачи:

Определение общего лимита данного резерва;

Последующая корректировка лимита в зависимости от изменений текущего финансового состояния банка;

Определение формализованных оснований для использования (реализации) золотого запаса банка;

Оперативный контроль за динамикой цен на золото на внутрироссийском и мировом рынках.

2. Основы управления вложениями банка в иностранную валюту.

Возможные цели:

Формирование собственного валютного резерва банка;

Использование игровых операций на валютном рынке в качестве одного из источников дохода банка;

Обеспечение потребностей в иностранной валюте для реализации иных финансовых операций банка (обслуживание внешнеэкономических операций клиентов, обменные операции для физических лиц).

Прикладные задачи:

Определение общего лимита вложений в иностранную валюту и его последующая корректировка в зависимости от изменений текущего финансового состояния банка;

Оперативный контроль за конъюнктурой соответствующего рынка (динамикой ситуации на внутрироссийских и зарубежных валютных биржах);

Определение пропорций между валютным резервом, вложениями в валюту для текущих финансовых операций и вложениями в игровые валютные операции;

Определение приоритетных валют для рассматриваемого направления деятельности (при формировании валютного резерва рекомендуется формировать его не менее, чем из пяти различных валют: двух наиболее распространенных – доллары, евро, иены и трех наиболее устойчивых – австрийские шиллинги, швейцарские франки и т.п.).

3. Основы управления вложениями банка в недвижимость.

Основные цели:

Извлечение дохода от последующей перепродажи недвижимости;

Формирование дополнительного собственного резерва в наименее ликвидной, но при эффективном управлении хорошо защищенной от потерь форме.

Прикладные задачи:

Определение общего лимита данного резерва и его последующая корректировка в зависимости от изменений текущего финансового состояния банка;

Определение приоритетных видов недвижимости как объекта потенциальных вложений;

Оперативный контроль за конъюнктурой общенационального и регионального рынка недвижимости;

Определение формализованной методики оценки избранных банком видов недвижимости;

Определение приоритетных для банка схем приобретения и реализации недвижимости (самостоятельно, с участием постоянных или случайных посредников и т.п.).

Примечание: до законодательного признания права частной собственности на землю российский рынок недвижимости будет иметь неполноценный характер.

1

В статье раскрыты особенности стратегии управления активами коммерческого банка. Кроме того рассмотрены различные подходы к управлению структурой активов и обязательств коммерческих банков, базирующиеся на разделении источников финансирования. В этой связи сущность сбалансированной стратегии управления состоит в том, что банки рассматривают свои портфели активов и пассивов как единое целое, определяя роль совокупного портфеля в получении высокой прибыли до приемлемого уровня риска. Совместное управление активами и пассивами дает банку инструментарий для формирования оптимальной структуры баланса и создания защиты от рисков, вызванных значительными колебаниями параметров финансовых рынков. Данные направления позволяют оперативно анализировать условия и результаты деятельности банка в отдельности и в единстве и на основе этого принимать комплексные решения, направленные на устранение недостатков и достижение эффективности функционирования кредитной организации.

управление

коммерческий банк

стратегия

эффективность

1. Алиев О.М., Ибрагимова Д.М., Гаджимурадова Э.Э. Основные направления деятельности инвестиционных банков // Экономика и предпринимательство. 2014. № 12-3 (53-3). С. 782-788.

2. Алиев О.М., Ибрагимова Д.М., Джамалова П.И. Особенности управления проблемными кредитами в деятельности коммерческого банка // Экономика и предпринимательство. 2014. № 12-3 (53-3). С. 798-802.

3. Гаджиев А.А., Султанов Г.С., Мирхзаханова А.М. О некоторых вопросах налогового регулирования банковской деятельности // Налоги и налогообложение. 2009. № 4. С. 59-65.

4. Розанова Е. Управление рисками в Российских банках: проблемы и возможности /Е.Розанова // Бухгалтерия и банки. – 2011, № 2.

5. Стружнова Т.В.Современные подходы и реализацию банковских рыночных рисков. / Т.В. Стружнова//Банковское дело. – 2010. №6, с. 21-26.

6. Султанов Г.С., Султанова Э.А. Особенности кредитных и инвестиционных услуг коммерческих банков / В сборнике: Актуальные проблемы экономического развития Белгородский государственный технологический университет им. В.Г. Шухова. 2011. С. 158-162.

7. Цапаев Д. Комплектный риск-менеджмент в банке: Внутренние рейтинги, лимиты и др. Инструменты управления рисками // Банковское обозрение. – 2010. - № 3. С. 60-64.

8. Янпольский М.М. Особенности деятельности коммерческого банка. // Деньги и кредит. 2013, №7. С. 15.

Эффективная работа коммерческого банка зависит большей частью от управления уже имеющимися ресурсами, то есть активами. Качество активов банка оказывает влияние на все аспекты банковских операций. Анализ качества управления активами представляет собой важнейший этап в оценке финансового состояния и надежности коммерческого банка. В процессе такого анализа исследуются основные направления банковской деятельности, определяется эффективность размещенных банком средств. Поэтому корректный анализ управления активами банка имеет большое значение не только для оценки величины его капитала, но и достоверности полученных финансовых результатов. От качества банковских активов зависят достаточность капитала и уровень принимаемых кредитных рисков. Структура и качество активов в значительной степени определяют ликвидность и платёжеспособность банка, а, следовательно, его надёжность. Качество активов - это чрезвычайно подвижный параметр, в силу чего его необходимо постоянно анализировать и оценивать.

Управление банковской деятельностью может быть признано качественным, а сама деятельность банка - эффективной только в том случае, если банк успешно реализует долгосрочные и текущие цели, учитывая при этом принятые уровни рисков, адекватно реагирует на изменения внешних условий, соответствует требованиям надзорных и контрольных органов и содействует развитию реального сектора экономики .

Связь эффективности функционирования банка с качественным управлением является двухсторонней: с одной стороны, эффективность является критерием качественного управления, с другой стороны, качественное управление является необходимым условием достижения эффективности. Поэтому с целью исследования внутрибанковских управленческих решений, влияющих на финансовое состояние банка, а также выявления потенциала его дальнейшего развития и повышения эффективности, важной задачей является оценка качества управления банковской деятельностью, которая приобретает особое значение в связи с установлением Банком России стратегических задач развития отечественной банковской системы и достижения ею уровня, сопоставимого с уровнем банковских систем развитых стран мира.

Требования качества относятся к таким этапам процесса управления банковской деятельностью, как анализ, планирование, регулирование и контроль. От тщательно проведенного анализа зависит качество стратегического планирования и бизнес-планов, которые, в свою очередь, влияют на выбор инструментов регулирования. Качественное управление деятельностью отдельно взятого банка представляет собой необходимое условие развития и совершенствования банковской системы в целом. В связи с расширением географических границ и интеграцией рынков банковских продуктов разных стран к отечественным банкам предъявляются требования о повышении качества управления .

В этой связи сущность управления активами и пассивами заключается в формировании стратегий и проведении операций, которые приводят структуру баланса банка в соответствие с выбранной политики. По данному подходу банки рассматривают свои портфели активов, обязательств и капитала в неразрывном единстве как совокупный портфель, направленный на достижение общей цели. Такой способ управления вполне обоснован, поскольку в реальной действительности все банковские портфели тесно взаимосвязаны и в значительной мере влияют друг на друга.

Управление активами и пассивами банка предоставляет менеджменту возможность управлять риском процентных ставок и риском ликвидности координирование решений относительно источников финансирования и направлений размещения средств. В современных условиях нестабильности финансовых рынков и роста рискованности деятельности сбалансированное управление активами и пассивами рассматривается как наиболее эффективный подход к управлению коммерческим банком .

Но такое понимание взаимосвязи активов и пассивов не всегда было характерно для банкиров. Учитывая историческое развитие методов управления коммерческим банком, различают три основных подхода к решению данной проблемы:

• - стратегия управления активами;
• - стратегия управления пассивами;
• - стратегия сбалансированного управления активами и пассивами Стратегия управления активами преобладала в международной банковской практике до 60-х годов нашего века. При таком подходе банкиры воспринимали источники формирования ресурсов - обязательства и капитал - как такие, которые не зависят от банковской деятельности, а определяются, в основном, возможностями и потребностями клиентов и акционеров банка. Предполагалось, что размер, виды и структура обязательств, которые мог привлечь банк, обуславливались населением. Последнее будто само определяло количественное соотношение между депозитами, вкладами и текущими счетами, которые были намерены открыть в банке. Ключевая сфера принятия решений руководством банка была связана не с привлечением средств, а с размещением активов. Управленческие решения в основном, касались того, кому предоставлять ограниченные объемы имеющихся кредитных ресурсов и какими должны быть условия займа.

Потребности ликвидности такого подхода удовлетворялись за счет поддержания значительной части активов в высоколиквидные форме, приобретения достаточного количества государственных ценных бумаг, а также благодаря разумному управлению кредитами. Большинство банковских займов в таком случае должны быть краткосрочными или выданным на сроки, соответствующие сезонным потребностям клиентов, с равномерным погашением в течение всего делового цикла. Но на практике банковский актив номер один - займы - не всегда отвечает этим требованиям, особенно когда экономика находится в стадии упадка. В этих условиях необходима реструктуризация некоторых видов кредитов (например, пролонгация), а значит, нужны поиски новых источников средств для поддержания этих кредитов .

Преимущества стратегии управления активами заключаются в относительной простоте применения, поскольку решения принимаются только относительно одного аспекта банковской деятельности - размещение активов, а для управления ликвидностью применяются простейшие методы, которые не требуют значительных ресурсных затрат. Банк не имеет смысла привлекать высококвалифицированный персонал, благодаря чему удается сокращать расходы на подготовку и оплату труда специалистов. Такой подход не максимизирует прибыль банка. Ведь, с одной стороны, банк отказывается от управления привлеченными средствами, а, следовательно, и от влияния на их стоимость. С другой стороны, значительная часть банковских активов должна находиться в высоколиквидной форме для поддержания достаточного уровня ликвидности, что приводит к уменьшению доходов .

Стратегия управления активами имеет свою логику и в некоторых случаях, например в условиях жесткого регулирования видов депозитных и не депозитных источников средств и процентных ставок по ним, вполне оправдана. В Украине часть банков использует указанный подход к управлению чаще, чем другие методы, что обусловлено рядом причин. Для обеспечения желаемого объема, структуры и уровня расходов за пассивами банки применяли как ценовые, так и не ценовые методы управления привлеченными средствами.

Стратегия управления пассивами банка не исключает параллельного управления активами, но проблема состоит в разграничении и автономном применении каждого из этих подходов. В таком случае структурные подразделения банка, которые отвечают за привлечение средств, организационно обособленные от кредитных и инвестиционных отделов и не имеют информации о возможных направлениях использования ресурсов. Главным недостатком стратегии управления пассивами является то, что обычно она применяется по принципу «чем больше, тем лучше», причем средства привлекаются без учета эффективных направлений их размещения. В период экономических подъемов, когда спрос на кредитные ресурсы возрастает, такой подход может быть оправданным и полезным. Но во время спадов, когда спрос на кредиты ограничен, несбалансированный подход к управлению активами и пассивами банка может привести к значительному сокращению прибылей и даже нанести ущерб. Преимуществом такого подхода к управлению банком является возможность увеличить доходы, контролируя операционные расходы и точно прогнозируя потребности банка в ликвидных средствах. Практика работы некоторых банков в полной мере отражает недостатки автономного подхода к управлению активами и пассивами, когда все чаще возникают проблемные ситуации с размещением чрезмерного количества кредитных ресурсов. В условиях значительного спада производства спрос на кредитные ресурсы уменьшается, и банки, привлекая средства, сталкиваются с проблемой их эффективного размещения. В целом стратегия управления пассивами в международной банковской практике преобладала недолго (в течение 10 - 15 лет), однако стимулировала развитие технологий и методов управления привлеченными средствами, став переходным этапом к применению эффективных подходов сбалансированного управления активами и пассивами банка .

Сущность сбалансированной стратегии управления состоит в том, что банки рассматривают свои портфели активов и пассивов как единое целое, определяя роль совокупного портфеля в получении высокой прибыли до приемлемого уровня риска. Совместное управление активами и пассивами дает банку инструментарий для формирования оптимальной структуры баланса и создания защиты от рисков, вызванных значительными колебаниями параметров финансовых рынков.

Стратегии управления структурой активов и обязательств. Независимо от того, какого подхода к управлению активами и пассивами соблюдает банк, перед менеджментом неизбежно встает важный вопрос: влияет ли величина и структура обязательств на направления размещения активов? Традиционный подход к решению проблемы состоит в объединении источников финансирования. Согласно таким методам управления структура обязательств не влияет на выбор направлений размещения активов, все средства рассматриваются как единый ресурсный потенциал банка без учета особенностей различных видов обязательств. Задача руководства банка - определить приоритетные направления размещения активов, которые рассматриваются как независимая величина. Преимуществом метода объединения источников финансирования являются простота и доступность его практического применения, а главным недостатком - возникновение проблем с ликвидностью. Риск ликвидности возрастает, если связи между активами и обязательствами не учитываются. Пытаясь выбрать наиболее прибыльные направления вложения ресурсов, банк может выдать долгосрочные кредиты, которые финансируются за счет краткосрочных депозитов. Такая трансформация с большой вероятностью приводит к повышению уровня риска ликвидности .

Если менеджмент банка решит застраховаться от повышения уровня риска ликвидности и с этой целью рассматривать высоколиквидные активы как приоритетное направление размещения средств, то ему придется отказаться от получения максимально возможной прибыли для акционеров банка.

Альтернативный подход к управлению структурой активов и обязательств банка базируется на разделении источников финансирования. Сущность метода заключается в установлении соответствия между конкретными видами таких источников и направлениях использования ресурсного потенциала. Часть ресурсов, которая сформирована за счет меняющихся источников, должна вкладываться в краткосрочные кредиты и ценные бумаги. Средства, полученные из относительно стабильных источников, таких как срочные вклады, депозиты, могут быть направлены на выдачу долгосрочных кредитов и приобретения облигаций .

Применяя метод разделения источников финансирования, менеджмент банка должен тщательно следить за размерами сумм и срокам различных видов обязательств и приводить в соответствие с ним структуру активов. Другим недостатком является возможное уменьшение доходов банка, вызванное отказом от прибыльного вложения средств, если не существует соответствующего источника финансирования. Преимущество рассматриваемые метода заключается в снижении риска несбалансированном ликвидности, поскольку потребность в ликвидных средствах в любое время может быть предусмотрена.

Метод разделения источников финансирования приобрел значительного практического распространения в период управления банками через пассивы. Установление контроля над структурой и стабильностью обязательств позволяет формировать депозитную базу в соответствии с потребностями относительно проведения активных операций. С развитием финансовых рынков главное преимущество метода разделения источников, которая заключается в снижении риска ликвидности, утратила свое значение. Банки получили возможность в любое время привлекать ликвидные средства на межбанковском рынке. Последними десятилетиями в международной банковской практике применяется интегральный метод управления, который включает методы объединения и разделения источников финансирования и обеспечивает большую гибкость при управлении активами и обязательствами банка.

Научное управление активами коммерческого банка. Выполнение банками своей роли в управлении финансовыми потоками в экономике предопределяет необходимость разработки ими ресурсной политики, а также механизма управления ресурсами, позволяющего в крупном, диверсифицированном банке реализовать две основные функции коммерческого банка как института рыночной экономики:

• - во-первых, обеспечение необходимой ресурсной базы для осуществления кредитной и инвестиционной политики и,
• - во-вторых, получение прибыли.

Таким образом, отбор указанных направлений деятельности банковского менеджмента объясняется тем, что они отвечают классическим функциям управления, а также потому, что без их реализации успешное развитие банка представляется затруднительным. Эти направления охватывают все стороны функционирования банка, позволяют оперативно анализировать условия и результаты деятельности банка в отдельности и в единстве и на основе этого принимать комплексные решения, направленные на устранение недостатков и достижение эффективности функционирования кредитной организации.

Библиографическая ссылка

Султанов Г.С., Алиев О.М., Мусаева С.М. СТРАТЕГИЯ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ БАНКА // Современные проблемы науки и образования. – 2015. – № 2-3.;
URL: http://science-education.ru/ru/article/view?id=23762 (дата обращения: 23.04.2019). Предлагаем вашему вниманию журналы, издающиеся в издательстве «Академия Естествознания»